Торговля от уровней

Торговая система для трейдера — это важнейший инструмент, который его кормит, позволяя зарабатывать на финансовых рынках. Хорошая система состоит из нескольких ключевых аспектов, таких как правила работы с рисками, методика анализа поведения рынка и не самый последний аспект — это поиск точек входа и выхода из сделки. То есть система нам дает указания, где нам покупать, где продавать, а где фиксировать свою прибыль или убыток, чтобы не давать ему расти.

Есть разные способы нахождения точек входа. Есть системы, где вход привязан к определенному времени, есть те, где входить в рынок нужно, опираясь на показания индикаторов, и есть еще немало вариаций. Но самые точные точки входа, обоснованные реальной ценой, можно получить, только непосредственно анализируя график самой цены. И самые сильные области для торговых действий, которые может дать анализ, — это области поддержки и сопротивления.

Области или уровни, хотя области будет правильнее, потому что поддержка и сопротивление — это почти всегда некая область, где вероятны какие-то активности с ценой, а не точный уровень пункт в пункт. Эти области помогают найти различные инструменты: скользящие средние, уровни Фибоначчи, трендовые линии и другое. Но самый универсальный и эффективный инструмент — это исторические уровни.

Историческими они называются потому, что если взглянуть влево на график истории цены, то можно увидеть, как от определенных горизонтальный уровней-областей цена совершает отскоки или глобальные развороты. То есть неоднократно от этих цен участники рынка совершали какие-то активные действия, проявляя интерес к данным уровням.

Исторические уровни, пожалуй, являются самым популярным методом поиска зон для входа и выхода. Наверное, это первый или хотя бы один из первых инструментов, с которым сталкиваются новички в начале пути освоения спекулятивной торговли на финансовых рынках. И уж точно самый простой и наглядный. И зачастую неофиты трейдинга недооценивают этот вариант, и в том числе как раз из-за его простоты, думая, что есть какой-то грааль, сложный инструмент, который именно из-за своей сложности и будет самым доходным.

Но это далеко не так. На рынке часто лучше всего работают именно простые подходы. И исторические уровни при всей своей простоте не так просты, как кажутся. Многие профессиональные трейдеры, работают используя в своей торговле только график цены и исторические уровни.

Особенности стратегии

У образования на графике исторических уровней есть, конечно же, своя логика. На рынке есть масса разных участников: трейдеры-одиночки, частные компании с выходом на биржу, которым нужно конвертировать валюту для своих международных операций, банки, большие и не очень, хедж фонды и даже центральные банки разных стран, которые могут своими действиями или словесными интервенциями вызывать сильнейшие движения. Частных трейдеров, как мелких игроков, чьи депозиты не способны оказать заметного влияния на изменение цены, должны интересовать, так называемые, «крупные деньги», крупные игроки, которые и двигают рынок. И задача мелкого спекулянта уметь увидеть, в какую сторону у крупных денег намерение толкать рынок, и встать вместе с ними в это движение, забрав свой небольшой кусок от прибыли.

Этими чек-поинтами, где крупные деньги начинают движения и заканчивают их, и являются исторические уровни. Например, крупный игрок стал продавать по интересующей его цене. Своими продажами он покрыл все покупки быков, кто от этой цены рассчитывал на движение наверх. И продажи крупных денег вместе с продажами тех медведей, кто от выбранной цены решил толкать рынок вниз, опустили котировки. На графике цены появляется явно заметный пик, отскок графика вниз, который теперь уже будет заметен большему числу участников рынка. Может так случиться, что будут еще те, кому нужно будет купить, и они снова заставят цену подняться до уровня. А здесь уже у уровня, который служит теперь сопротивлением для цены, другие трейдеры уже заметят, что от этой цены был отскок вниз, и станут продавать, давя на покупателей. А если и крупный игрок в прошлый раз продал еще не всем объемом (ведь, чтобы продать надо, чтобы кто-то хотел купить), то он тоже будет продавать, собирая покупки быков. И если не появится другой крупный игрок, желающий купить и способный перебороть крупного продавца, то цена под давлением продавцов, крупного/крупных и мелких медведей, пойдет вниз. И так произойдет отскок цены от этого уровня.

На скриншоте ниже как раз показана такая ситуация.

Можно увидеть, как после длительного роста цены пары GBPUSD, её график встретил сопротивление в области психологически значимой цены 1,4300. Исторические уровни часто возникают на таких вот ровных, круглых числах: 1.5000, 0.2500, 1,5555. Цена отскочила вниз, но потом снова стала возвращаться на ретест уровня 1,4300. И вот на втором подходе произошел отскок, тренд развернулся, и все это вылилось в сильный и длительный нисходящий тренд.

Так и работают исторические уровни. Основная причина, почему они работали хорошо раньше, сейчас, и будут работать в будущем, потому, что они наглядны: на график смотрят все, и все видят эти уровни. Между уровнями для цены чаще всего нет сильных препятствий для движения. Крупные игроки, чтобы войти в рынок большими объемами, должны быть там, где будут другие крупные объемы, которые они смогут поглотить как топливо для своих сделок. И они знают, что на исторических уровнях, которые все видят, и собираются средние и мелкие игроки со своими объемами в ожидании активностей. Поэтому так важно отслеживать поведение цены на уровнях и уметь замечать результаты действий крупных игроков, чтобы прокатиться на их движении.

Необязательно, если цена подходит снизу, стоит уровень рассматривать только как сопротивление и ждать только продаж. Может так статься, что цена уровень пробьет, что будет больше объемов от покупателей. И тогда уровень станет для цены уже поддержкой, от которой нужно будет искать покупки. Главное помнить, что активности рынка, начала или развороты важных движений происходят как раз на уровнях. И по сути, цена движется от одного уровня до другого.

Часто можно услышать, что правильно уровни строить по телам свечей. В этом есть своя логика. Если цена росла, зашла за какой-то уровень сопротивления, но к закрытию свечи откатила под уровень, и свечка закрылась ниже, то можно сказать, что цену уровня защитили, подтвердили это ценой закрытия свечи. А цены закрытия — это цены значимые, на них обращают внимание многие трейдеры при анализе. Поэтому отчасти утверждение верное. Но часто бывает и так, что максимальный объем свечи, хоть и закрывшейся ниже уровня, был в ее хвосте на определенной котировке, которая выше уровня. И цена при ретесте области сопротивления может сделать ложный пробой, подняться не до уровня, построенного по телу свечи, а зайти выше, дойти до котировки с максимальным объемом и от нее уже снова начать падать, если крупный игрок защитит снова эту цену и станет от нее продавать. Поэтому важно помнить, что уровень — это некая область цен, а не конкретная цена. Уровни стоит строить не просто по ценам закрытия, а так чтобы от уровня было максимальное количество отскоков цены. И вверх, и вниз. А уж телами или хвостами цена касалась уровня, это не так важно. Важно, что цена там была, но от уровня отскочила.

Чем выше таймфрейм, тем значимее исторический уровень, тем более сильного движения от него можно ожидать.

На большие таймфреймы смотрит большее количество участников. И поэтому уровни на месячном, недельном и дневном уровнях более значимые. Их видят, их будут учитывать при торговле. НА младших таймфреймах также есть свои уровни, которые на старших могут быть незаметны. Но они чаще всего существуют внутри дня, и сила их быстро сходит на нет.

Зная все это, трейдеру достаточно находить хорошие исторические уровни, покупать на поддержке, продавать на сопротивлении и правильно распределять риски на сделку. Это уже отличная торговая стратегия.

Торговать от уровней можно либо на отскок цены от них, либо на их пробитие ценой и дальнейшее движение в сторону пробития.

То есть, если цена выросла до ближайшего уровня сопротивления, это еще не значит, что нужно сразу же продавать, рассчитывая на отскок. Нужно дождаться реакции, осмотреться, увидеть, как дальше себя поведет рынок. Если при подходе к уровню цена делает быстрые отскоки, это может свидетельствовать о том, что на уровне есть некая плотность ордеров, которые свидетельствую о настроениях крупных участников рынка или большей части игроков о работе от данного уровня на отскок. На скриншоте ниже на тайфрейме m5 видно, как от уровня, построенного по дневному графикe, резко отскакивает цена при срабатывании отложенных ордеров на продажу, оставляя у свечи большой верхний хвост.

Если же цена дошла до уровня и не отскакивает резко, не встречает сопротивления своему движению, то может быть, что уровень уже неинтересен для игроков, и цена может пройти его без препятствий.

Но и, если цена прошивает уровень насквозь, это еще не значит, что 100% стоит работать на пробой уровня. Может быть так, что крупный игрок специально гонит цену за уровень, чтобы заманить трейдеров на пробой, а сам противоположными сделками будет поглощать их трейды, набирая позицию, а потом, как наберет, цена развернется и пойдет в сторону отскока. А масса трейдеров понесет убытки на таком ложном пробое. Ниже пример подобной ловушки крупного игрока.

Именно поэтому торговать уровни с помощью выставления отложенных ордеров на пробой или отскок — методика достаточно рискованная, хотя и имеет место быть. Но все же лучше всего не входить в рынок сразу, как только цена приблизилась к уровню, а немного подождать, посмотреть на реакцию цены на уровень. В большинстве случаев и при отскоке, и при пробое уровня цена к нему вернется для ретеста. И вот на ретесте можно искать сигналы, чтобы уже от уровня входить.

Уровни лучше строить на больших временных интервалах, так как больше вероятности, что эти уровни видит больше людей, и поэтому они лучше отработаются. А вот ретесты можно наблюдать необязательно на том таймфрейме, на котором уровень был найден. Ведь интерес игроков к уровню не изменится от того, смотрите вы на него на дневном или на минутном графике. Поэтому удобно брать уровни старших тайфреймов и следить за реакцией цены на младших временных интервалах, чтобы получать более точные точки входа в рынок.

Вход в рынок

Эта реакция может выглядеть по-разному, образовывать разные свечные модели, паттерны по price action. Но главное, на что обращать внимание, — это откат к уровню, потом некую консолидацию около него и импульс от уровня. Если следить за ценой, конечно, на дневных графиках, то, если, например, смотреть ретест после пробоя, можно не увидеть отката и импульса после ретеста. Лучше опуститься до H1 или даже ниже и там наблюдать откат к уровню и подтверждение входа. На этих таймфреймах картина будет нагляднее, вы получите больше деталей.

А логика такого подхода в торговле достаточна проста. Например, происходит пробой. Цена, допустим, пробивает снизу вверх уровень сопротивления. Цену резко выносит выше за уровень. Это может происходить потому, что за уровнем стоит много стоп-лоссов сделок на продажу (рыночных или отложенных), которые открывали медведи. Покупатели просто оказались сильнее, поглотили их продажи своими покупками и пошли выше выкупать продажи по более высоким ценам, когда уже по более низким продажи все закончились. И когда цена добирается до стопов продаж, они срабатывают, то есть происходят покупки, закрывающие убыточные продажи. А эти покупки толкают цену еще выше, как раз и делая этот импульс цены. Дальше может случиться так, что продавцы на уровне все вышли с убытком, и новых желающих продавать нет. Покупатели, которые вынесли всех медведей, не хотят докупаться по уже таким высоким ценам. Как и новые быки вне рынка не хотят брать так дорого. Часть покупателей закрывает свои позиции, и цена начинает опускаться, возвращаясь к уровню.

И вот когда цена вернется к уровню важно увидеть, что теперь его используют как поддержку. Цена прижмется к уровню, а снизу ее будут поддерживать, не давая упасть. И если потом будет импульс вверх, показывающий, что покупатель защищает свою цену, то тут можно и входить в рынок.

То есть и пробой уровня, можно сказать, лучше торговать на отскок после пробития на ретесте.

Для продаж на пробое справедливо все с точностью до наоборот.

Например, на скриншоте ниже показан пробой уровня поддержки на H4.

А это та же ситуация только уже на m15.

На m15 видно, как цена вернулась к уровню, коснулась его, а потом появился паттерн Модель поглощения, когда на отскоке вниз большая медвежья свеча телом поглотила предыдущую бычью свечу всю целиком. Это хороший сигнал для продажи от уровня, который после пробития из поддержки превратился в сопротивление.

При работе на отскок схожая логика. Например, цена опустилась на поддержку. А там срабатывают отложенные ордера на покупку крупного игрока и большой массы участников рынка. Цена делает отскок наверх. Например, крупный игрок не до конца загрузил позицию, а силы остальных покупателей недостаточно, чтобы толкать цену выше. А кто-то после небольшого движения кроет прибыль по своим покупкам. Плюс давят продавцы на рынке, и цена снова опускается к поддержке, завлекая новых продавцов. И как раз их продажи нужны, чтобы крупный игрок мог открыть встречные покупки и догрузить до конца свою позицию. Он выкупает всех медведей, цену вниз двигать больше некому. Он делает еще покупки, которые толкают цену выше, и этот новый рост подхватывают большая часть покупателей. И цена начинает свой рост. Так происходит ретест при отскоке от уровня.

Например, ниже видно как на дневном графике пары GBPUSD выбран исторический уровень на психологически значимой отметке 1,2700, от которой в прошлом был сильный рост. И видно, что произошел второй отскок из той же области цен.

И вот тот же второй отскок, но уже на m30.

Видно, как цена долго терлась около поддержки. Цене не давали уйти ниже, выкупая все продажи. Одной получасовой свечой произошел небольшой рост котировок. Затем продавцы в последний раз надавили, нарисовав медвежью свечу. Но у нее виден большой нижний хвост. Значит, покупатели выкупили и эти продажи продавцов и дальше протолкнули цены наверх.

Вот почему важно дожидаться ретеста. Так больше шансов не попасть на ложный пробой и можно увидеть реакцию на уровень, а затем на ретесте увидеть подтверждение этой реакции и более обоснованно принять торговое решение.

Конечно, бывают ситуации, когда ретеста может не произойти, и цена молниеносно уйдет от уровня. Но это происходит не так часто. Да и по статистике выгоднее пропустить некоторые плюсовые сделки, чем нарваться на ложные пробои и отхватить минус.

Выставление Stop Loss и Take Profit

Здесь нет жестких правил и каких-то указаний точного количества пунктов для выставления стопа и тейка. Их и не может быть. Для каждой сделки они индивидуальны. Но ест и общие рекомендации.

Цена движется о уровня до уровня. Если цена отскочила от уровня поддержки, то большая вероятность, что до следующего уровня сопротивления у цены не будет серьезных препятствий для разворота. Поэтому take profit можно ставить в область следующего ближайшего уровня на пути следования цены. Можно ставить take чуть ближе уровня, чтобы цена его точно задела, и он сработал. Ведь иногда бывает так, что цена чуть не доходит до уровня и разворачивается в обратную сторону.

Stop Loss стоит выставлять ниже уровня поддержки для покупок и выше сопротивления для продаж. Если видно, что недавно за уровень цена заходила, оставив хвосты свечей, то лучше выставить стоп за них, если позволяет риск-менеджмент. Так меньше вероятность, что на ретесте или ложном пробое на ретесте цена случайно зацепит стоп.

Важные нюансы

Есть такое наблюдение, что часто уровень пробивается на третьем подходе к нему. Имеется в виду не просто 2-3 подряд касания уровня ценой на соседних свечках. А вот если, например, раз цена отскочила от уровня поддержки, немного росла, но потом снова вернулась к поддержке и снова отскочила. Потом третий раз опустилась к поддержке после небольшого роста, то вероятность, что уровень будет пробит на этом третьем подходе выше, чем на двух предыдущих. То есть покупатели не могут сильно увести цену о уровня. Настрой продавцов силен, и они снова и снова давят на уровень, стараясь его преодолеть.

Иногда можно услышать такое мнение, что если цена медленно шла к уровню, то больше вероятность пробоя, а если быстро большими свечами достигла уровня, то вероятен отскок. Что это крупный игрок манипулирует поведением игроков, заставляя поверить, что раз большими телами шагает цена, то она может лихо пройти уровень и идти дальше за него. Утверждение спорное, но отрицать и такого расклада тоже нельзя. Но бывают ситуации, и когда цена медленно шла к уровню, встречая уже крупного игрока, который набирал позицию по мере приближения к уровню, и цена в итоге отскакивает от него. И когда цена быстро доходит до уровня, но тормозит, встречая объемы крупняка, и также отскакивает. Поэтому слепо полагаться на такое утверждение не стоит.

А вот когда цена несколько раз тестирует одну и ту же котировку на уровне, плюс минус несколько пунктов, и отскакивает от нее, то это верный признак, что эту цену кто-то защищает, и вероятность отскока от уровня очень велика.

Заключение

Можно утверждать, что исторические уровни, пожалуй, лучший инструмент для определения качественных областей для входа и выхода из рынка. На рынке меняется многое, и многие системы, которые основаны, например, на индикаторах или каких-то временных закономерностях, со временем работать перестают. А исторические уровни — это то, что будет работать всегда, пока на финансовых рынках для отображения цены есть графики. Этот тот инструмент, которому трейдер может безоговорочно доверять, зная, как правильно его использовать. Многим успешным трейдерам для своей работы достаточно только уровней и своего опыта их использования. Торговля от уровней — это тот навык, который точно необходимо освоить каждому начинающему трейдеру.

Рейтинг брокеров 2024

	Брокер	Открыть счет	Основан	Регулируется	Тип брокера	Мин. депозит	Макс. кред плечо	Бонус
	AlpariОтзывы: 28	Открыть счет Демо	1998	IFSC, НАФД, FSA, АФД	ECN	0$	1:1000
	Финам-ФорексОтзывы: 12	Открыть счет Демо	1994	ЦБ, НАФД	NDD, DMA	0$	1:40	-