Когда Дональд Ламберт создал в 80-х годах индикатор Индекс Торгового Канала или Commodity Channel Index для торговли на товарных рынках, он, скорее всего, не подозревал, какой популярностью будет пользоваться его детище, и вряд ли предполагал, что CCI будет установлен по умолчанию в каждом уважающем себя торговом терминале.
Сегодня индикатор CCI используется для анализа на всех финансовых рынках и входит, пожалуй, в десятку самых популярных технических инструментов. И в этой статье мы обсудим его особенности и правила работы, которые могут повысить эффективность торговой стратегии с его использованием.
Описание индикатора CCI
Индикатор CCI принадлежит к группе осцилляторов, и его задачей является определение отклонения рыночной цены от её среднего значения.
Commodity Channel Index сравнивает текущую котировку со значениями скользящей средней, показывая нормальные отклонения от неё.
В среднем линия индикатора, который располагается в отдельном окне под графиком цены, колеблется от -300 до +300. У многих индикаторов введено ограничение, а у CCI нет. Поэтому он может и выходить за пределы 300 и -300, и порой довольно сильно от них отдаляясь.
Показания CCI можно рассматривать классическим для осцилляторов образом. Когда он сильно выше уровня 100 или сильно ниже -100, значит, цена сильно отклонилась от среднего значения, что говорит о перекупленности или перепроданности рынка. Это не сигналы к немедленному открытию сделок, а лишь отображение текущей ситуации.
Когда линия индикатора выше нуля и движется в сторону уровня 100, на рынке тренд восходящий, когда падает от 0 до -100, тогда на рынке тренд нисходящий.
Формулы расчёта CCI
CCI показывает среднее отклонение. Формула расчёта выглядит так:
CCI = (Typical Price — SMA) / (0.015 * Mean Deviation)
Видно, что в состав формулы входит расчёт типичной цены для каждого бара, когда нужно сложить три цены: максимальную, минимальную и цену закрытия. и полученный результат разделить, соответственно, на 3.
Typical Price = (High + Low + Close) / 3
Дальше рассчитывается простая скользящая средняя за период N для типичных цен.
SMA(Typical Price, N) = SUM(Typical Price, N) / N
Дальше идёт вычитание значений простой скользящей из типичных цен.
D = Typical Price — SMA(Typical Price, N)
Потом рассчитывается простая скользящая по значениям D.
SMA(D, N) = SUM(D, N) / N
Следующим шагом идёт умножение на 0,015.
M = SMA(D, N) * 0.015
И последним шагом, чтобы получить итоговое значение индикатора, нужно M разделить на D.
CCI = M / D
Настройки
У CCI для изменения в настройках доступно всего несколько параметров: период, цены расчёта и стиль.
Обычно большинство трейдеров использует период по умолчанию. Но можно и придерживаться следующих рекомендаций, которые позволяют подобрать более точный период, что даст возможность избавиться от значительной части ложных сигналов.
Для подбора периода стоит на графике найти максимум и минимум, посчитать количество баров между ними и разделить это количество на 3.
Пользоваться индикатором лучше на временных интервалах не ниже H1. На меньших будет появляться больше ложных сигналов, которые могут сильно ухудшить показатели вашей торговой стратегии.
Особенности применения CCI
Как и у большинства осцилляторов у показаний CCI есть несколько состояний, которые можно использовать в качестве сигналов для торговли.
Уровни 100 и -100 можно использовать как сигнальные линии. Когда индикатор пересекает -100 снизу вверх, можно рассматривать продажи, когда сверху вниз пересекает уровень 100, то можно искать в этот момент точку входа для продаж.
Вторым сигналом на вход могут служить пересечения индикатором уровня 0: сверху вниз — продаём, снизу вверх — покупаем.
Ведь нулевая отметка индикатора разграничивает восходящий и нисходящий тренд, и если линия, например, растёт от нуля в сторону 100, то на графике цены должен явно определяться восходящий тренд.
Этот сигнал хорошо совмещать с предыдущим. Более точным сигналом на вход будет именно ситуация, когда линия индикатора сперва была выше 100 или ниже -100, потом пересекает её в сторону уровня 0, в то время как тренд на рынке начинает набирать обороты. А уже при достижении индикатором нуля тренд обычно становится ярко выраженным, и появляются возможности входа с меньшими просадками, чем в первом случае.
C помощью CCI можно определять дивергенцию и конвергенцию не хуже, чем с MACD.
Если не углубляться сильно, то дивергенцией называют расхождение максимумов цены и индикатора. Это признак разворота рынка и начала падения цены. Часто цена по инерции обновляет максимум, но индикатор показывает, что уже прежних уровней перекупленности достичь не выходит, запал быков иссякает.
Под конвергенцией имеют в виду схождение минимумов графиков цены и индикатора. Это признак окончания снижения цены, когда минимум цен хоть и обновляется, но индикатор показывает, что тех же значений перепроданности, что и на первом минимуме, уже достичь не выходит. Здесь стоит искать покупки.
И ещё одна возможность для анализа, которую предоставляет CCI. По его графику удобно находить различные паттерны, которые свойственны самому графику цены. Кому-то может быть удобнее делать это именно на графике индикатора. На CCI можно находить различные фигуры графического анализа, строить уровни поддержки и сопротивления и линии тренда. от которых можно работать как на отскок, так и на пробой.
Кроме того, CCI можно использовать для фильтрации других сигналов, от других инструментов. Например, не стоит открывать покупки, если CCI уже выше уровня 200, или продажи, если он ниже -200. Ведь за этими значениями движения на рынке уже часто находятся в стадии истощения.
Также не стоит открывать продажи, если CCI в зоне от 0 до 100. И не покупать, если он движется от 0 до -100. На этих участках как раз таки часто тренд находится в фазе активной, и до кульминации может ещё быть далеко.
Только всегда стоит отдавать себе отчёт, что CCI, как и любой другой инструмент, в одиночку использовать может быть рискованно. Чтобы минимизировать количество ложных сигналов и получать более качественные точки входа, лучше его использовать в связке с другими инструментами анализа.
Торговля импульсов
Есть ещё один способ, как можно торговать показания CCI.
Часто после консолидаций, которые появляются после окончания тренда или во время тренда в качестве передышки рынка происходит дальнейший импульс цены. В эти моменты CCI ведёт себя характерным образом.
Если график CCI зашёл выше уровня 100, откатил вниз, но потом снова идёт выше, обновляя этот последний пик, то велика вероятность быстрого импульса цены вверх. И наоборот, если CCI ниже уровня -100 сделал минимум и откатил наверх, а потом пробивает этот минимум, то можно ждать импульса рынка вниз.
Здесь можно открывать сделки и ставить короткие стопы за импульсную свечу. Выходить из сделки можно и по противоположному сигналу индикатора. Но часто такие импульсы могут образовываться по тренду, и среди обратных сигналов индикатора будет много ложных. Поэтому лучше использовать другие методы выхода из сделок, например, исторические уровни.
Заключение
CCI обладает теми же плюсами и минусами, что и большинство популярных осцилляторов, доказавших свою эффективность.
У CCI есть и свои особенности, понимание которых и умение ими пользоваться может дополнить торговую систему, сделав её более эффективной.
Главное, знать о вышеописанных нюансах и понимать, где они работают, а где без помощи дополнительных инструментов не обойтись.
Загрузка...